上海公安局經(jīng)偵總隊(duì)聯(lián)合上海證監(jiān)局破獲某湘新媒體科技有限公司非法銷售新三板股票案，該案涉案金額2000余萬元，犯罪嫌疑人鄒某等人從中非法獲利約400萬元。目前，檢察院已提起公訴，案件進(jìn)入法院審理階段。

一、涉案模式介紹

2021年9月，犯罪嫌疑人鄒某成立某湘新媒體科技有限公司，在沒有證券期貨經(jīng)營資質(zhì)情況下，招攬業(yè)務(wù)人員，制定銷售話術(shù)，通過電話、微信，以免費(fèi)直播分析大盤趨勢、幫助分析有關(guān)股票走勢等方式吸引目標(biāo)投資者，適時推薦其銷售的新三板股票。隨后，繼續(xù)以新三板股票轉(zhuǎn)板上市、市值翻倍等噱頭吸引投資者增加投資意向，一對一指導(dǎo)意向投資者購買其銷售的股票，按成交量收取提成。

二、法律分析

根據(jù)《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》相關(guān)規(guī)定，證券、期貨投資咨詢，是指從事證券、期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T以下列形式為證券、期貨投資人或者客戶提供證券、期貨投資分析、預(yù)測或者建議等直接或者間接有償咨詢服務(wù)的活動。本案屬于該辦法第四款列舉的形式，即通過電話、傳真、電腦網(wǎng)絡(luò)等電信設(shè)備系統(tǒng)，提供證券、期貨投資咨詢服務(wù)。

根據(jù)《證券法》第一百六十條規(guī)定，“從事證券投資咨詢服務(wù)業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)；未經(jīng)核準(zhǔn)，不得為證券的交易及相關(guān)活動提供服務(wù)。本案中，無論涉案公司還是人員，均無相關(guān)資質(zhì)，犯罪嫌疑人采取公司化的運(yùn)營方式、包裝引誘行為、虛假隱瞞手段，以盈利為目的向普通群眾推介新三板股票行為，屬于未經(jīng)國家有關(guān)主管部門批準(zhǔn)非法經(jīng)營證券的行為。

三、案件啟示

該案中，相關(guān)公司、人員在未經(jīng)有關(guān)部門核準(zhǔn)、無從業(yè)資質(zhì)情況下，推薦新三板股票，獲取高額收益，嚴(yán)重?cái)_亂市場秩序，損害人民群眾合法權(quán)益。上海局聯(lián)合公安經(jīng)偵部門復(fù)盤此類案件犯罪手法，準(zhǔn)確把握非法證券期貨犯罪活動由線下轉(zhuǎn)變?yōu)榫€上利用自媒體引流的趨勢，發(fā)現(xiàn)犯罪團(tuán)伙引流、薦股通道，及時固定證據(jù)，依法打擊犯罪活動。同時，積極幫助企業(yè)提升內(nèi)控審核體系，提升發(fā)現(xiàn)、甄別非法活動的能力，推動源頭治理，切實(shí)保護(hù)人民群眾合法權(quán)益。